Avanzas sparekonom Philip Scholtzé erkänner att han är en börsnörd.
Foto: Pressbild Avanza.

Avanzas sparekonom Philip Scholzé:

Hur sparar du i fonder?

“Jag sparar framförallt i aktier, men månadssparar också i några fonder.”

Vilka fonder?

“Aktiefonder med fokus globalt och Sverige, precis som de flesta andra fondsparare.”

Hur mycket sparar du varje månad?

“Jag försöker spara minst 10 procent av min nettolön i ett långsiktigt sparande.”

Några regioner eller några särskilda fonder som du tycker är extra intressant nu?

“Eftersom jag inte får ge investeringsrekommendationer kan jag inte svara med det perspektivet, men som börsnörd tycker det är intressant att följa de svenska småbolagens utveckling jämfört med Stockholmsbörsens bjässar. Även amerikanska (ja, även globala) index beroende av utvecklingen i magnificent seven-bolagen är spännande.”

Finns det något man som sparare ska undvika?

“Det kan jag inte heller svara på, men jag tycker man ska vara medveten om vilka risker man tar när man investerar. Det är en del av att förstå vad man köper. Som exempel kan vi ta att amerikanska bolag utgör över 70% av många globalfonder. Det behöver inte vara dåligt, men om man tror att man får likaviktad del av hela världen när man köper en globalfond så kanske man blir besviken.”

Om jag som ny sparare skulle välja ut 5 aktier, vilka skulle du säga?

“Jag tycker Aktiespararnas rekommendation om att ha minst 10-15 aktier i minst 5-6 olika branscher är sundare än att välja fem aktier. Många svenskar har alldeles för hög koncentration i sina aktieportföljer. Vill man ha färre aktier kan investmentbolag vara en mellanväg eftersom det blir en fondliknande aktie med sin indirekta diversifiering.”

Är det bättre att spara med ISK, kapitalförsäkring eller i vanlig depå?

“Jag köper själv svenska aktier på ISK och utländska på kapitalförsäkring. Då slipper jag deklarera och uppleva skattemässiga inlåsningseffekter. Kapitalförsäkring väljer jag för utländska aktier eftersom Avanza Pension då hjälper mig att få tillbaka den utländska källskatten plus att jag kan få extra avkastning från utlånade aktier.”

Frida Bratt, sparekonom på Nordnet. Foto: Pressbild

Nordnets sparekonom Frida Bratt:

Hur sparar du i fonder?

“Jag har en bas med indexfonder, där en globalfond utgör största delen som jag kompletterar med indexföljande tillväxtmarknadsfond, Europafond och Sverigefond samt fond med svenska investmentbolag. Jag exponerar mig mot vissa sektorer, så som hälsovårdssektorn men också mot högutdelande bolag, via ETF:er och exponerar mig mot amerikanska småbolag via aktiv förvaltning.”

Hur mycket sparar du varje månad?

“Jag sparar rätt mycket, särskilt om man räknar in totalt pensionssparande och amortering. Jag sparar också barnens barnbidrag i ett eget sparande i en kapitalförsäkring.”

Några regioner eller några särskilda fonder som du tycker är extra intressant nu?

“Amerikanska småbolag har ju gått väldigt bra, men de kan möjligen fortsätta att gå starkt i och med Trumps seger i presidentvalet. Infrastruktur är också en intressant sektor eftersom vi nog kan vänta oss satsningar där. Företagsobligationsfonder kollar jag också in förutsatt att räntorna fortsätter falla.”

Finns det något man som sparare ska undvika?

“Att betala för något man inte får. Så kallade dolda indexfonder är fortfarande ett problem, det vill säga man betalar för aktiv förvaltning men får indexföljande förvaltning. Då ger förvaltaren inte fonden chansen att överträffa index, och det är ju den chansen man betalar för. Kontrollera alltid den aktivt förvaltade fondens tracking error och active share, för att kolla att fonden är aktiv på riktigt. Jag tycker också man ska se upp med väldigt paketerade fonder, som kan investera i andra fonder men också ha andra strukturer som trycker upp avgiftsuttaget.”

Om jag som ny sparare skulle välja ut 5 aktier, vilka skulle du säga?

“Får ej ge köprekommendationer.”

Är det bättre att spara med ISK, kapitalförsäkring eller i vanlig depå?

“Det beror på vad du ska spara till. Själv har jag valt kapitalförsäkring för barnsparandet, eftersom denna möjliggör ett förmånstagarförordnande. Egentligen passar kapitalförsäkring bra även för pensionssparande, eftersom pensionsuttag smidigt kan administreras. Men ISK funkar också bra. Schablonbeskattade sparformer är generellt att föredra på grund av dess okomplicerade natur. “

Günther Mårder. Foto: Pressbild Polaris.

Günther Mårder, investerare och rådgivare:
 

Hur sparar du i fonder?

”Privat dominerar direkta aktieinnehav men i förvaltningsuppdrag åt organisationer, företag och stiftelser så bygger jag ofta upp en fondportfölj som bas.”

Vilka fonder?

”Det skiljer såklart från tid till annan. Just nu är det en hel del i följande fonder: PriorNilsson Yield, Alcur, Spiltan Småbolagsfond, Strand Småbolagsfond, Nordnets avgiftsfria indexfonder och Rhenman Healthcare för att nämna några.”

Hur mycket sparar du varje månad?

”Eftersom jag är egen företagare och har låga levnadsomkostnader så väljer jag att spara allt jag tjänar i mitt eget företagande. Investeringar sker oftast i onoterade entreprenörsledda företag. De styrelsearvoden jag har täcker alla mina levnadsomkostnader med råge.”

Några regioner eller några särskilda fonder som du tycker är extra intressant nu?

”Rent branschvis så bedömer jag att fastighetssektorn har goda förutsättningar att överprestera andra branscher framgent. Särskilt de fonder som väljer att ha en hög andel med bostadsintensiva fastighetsbolag. Dessa bedömer jag ha störst potential framåt då hyreshöjningarna tydligt kommer att överstiga inflationen samtidigt som räntorna nu trycks tillbaka.”

Finns det något man som sparare ska undvika?

”Man ska alltid undvika det man inte förstår sig på. Därtill ska man bara vara beredd att betala bra för förvaltningen om man får någonting som tillför ett mervärde. Jag investerar aldrig i stora Sverigefonder. Som en följd av sin storlek klarar de sällan att leverera något annat än en spegling av index och då är det billigare att köpa in sig i en indexfond.”

Om jag som ny sparare skulle välja ut 5 aktier, vilka skulle du säga?

”Om du inte har något intresse av att följa börsen utan bara vill ha en god avkastning skulle jag välja investmentbolag: Investor, Industrivärden, Lundbergs, Spiltan Invest och Byggmästare AJA. Det enda jag besväras av just nu är att substansrabatten i de större investmentbolagen är på en historiskt mycket låg nivå. Det förtar en del av avkastningspotentialen.”

Är det bättre att spara med ISK, kapitalförsäkring eller i vanlig depå?

”Om du har en förväntan att ditt sparande på börsen ska ge en högre avkastning än ett riktigt bra sparkonto ska du välja ISK eller kapitalförsäkring. Vilket du väljer av dessa två kvittar. Vanlig depå kan passa för korta räntefonder men även för extrema högriskinvesteringar. Gör man sådana investeringar är sannolikheten väldigt stor att många av investeringarna tappar hela sitt värde och då har man fördelen av avdragsrätten som du får i en vanlig depå. För den aktie som förhoppningsvis tiodubblas kan du använda schablonregeln som gör att din skatt faktiskt får ett tak. Men detta är överkurs.”