Köpvärda fonder i juli - så gick det

Det senaste halvåret har bjudit på en bra börsutveckling med stora globala börsuppgångar. Placeras lista över rekommenderade fonder har klarat sig ganska bra, men tagit fortsatt stryk på de svenska placeringarna.


27 dec. 2017

Varje månad presenterar Placera en lista på tio fonder som vi bedömer framöver ska gå bättre än snittet av likande fonder. Efter sex månader utvärderar vi utfallet och nu är det dags att granska rekommendationerna inför juli 2017.

Det senaste halvåret har det varit en ovanligt stark period för många av världens börser. Globalt aktieindex har stigit med knappt 5 procent mätt i kronor. I amerikanska dollar är uppgången nästan 10 procent.

Den svenska kronan har stärkts i värde med knappt 4 procent under halvåret, men kronförstärkningen var tydligare i början på september då kronan handlades till 7,90 kr per amerikansk dollar. Kronförstärkningen påverkar utländska dollar exponerade tillgångar negativt.

USA-börserna som utgör drygt halva globala börsvärdet har i genomsnitt stigit med 5,4 procent, och nått flera nya börsrekord under halvåret. Det är en imponerande uppgång om man ser till den svaga amerikanska dollarn under perioden.

De börser som skiner starkast är Östeuropa som avkastat hela 14,5 procent.

Stockholmsbörsen har däremot haft en fortsatt svag sexmånadersperiod och är sannolikt sämst i klassen med en negativ avkastning på knappt tre procent. Våra kusinbörser ute i Europa har dragit ifrån oss med en uppgång på drygt 2 procent.

Månadens halvårsutvärdering liknar i stort förra månadens utvärdering. Bra avkastning ute i världen, men usel för våra svenskexponerade fonder. Vi gjorde inga fondbyten inför juli månad.

I absoluta tal har sex fonderna ökat i värde. Fondvalen har jämfört med sina kategoriindex klarat sig ganska bra. Efter flera mycket bra månader där Placeras fondval varit extremt vältajmade har vi nu ytterligare en betydligt sämre utvärdering. Bara sex av tio fonder har utvecklats bättre jämfört med sitt kategoriindex. Vilket vi inte är nöjda med.

De två fonderna med högst risk har klarat sig klart bäst, vilket inte är så konstigt. Börserna globalt har stigit mycket så den som tagit risk har blivit rikligt belönad. Vi hittar finansfonden Blackrock World Finance i topp, tätt följt av Länsförsäkringar tillväxtmarknader Indexnära. Båda fonderna avkastat betydlig mer än global aktieindex.

Bland de tre fonderna med högre risk har utvecklingen varit blandad. Två av fonder har avkastat bättre än sina respektive kategoriindex. Faktorfonden Storebrand Global Multifaktor har för andra månaden i rad fått upp ångan och avkastat betydligt bättre än Global index.

Didner & Gerge Småbolag har följt med Stockholmsbörsen ner i källaren och backat med 3 procent, vilket är sämre än kategorisnittet. Fonden är sedan slutet på oktober utbytt mot Swedbank Robur Ny teknik.

placera-nyabilder-211217utvärderingstabell.PNG

Ingen av Placeras tre fondval av blandfonderna lyckades nå en positiv avkastning. Ännu mindre var de i närheten av kategorisnittet för liknande fonder. De har följt med Stockholmsbörsen söderut, vilket de bör göra. Ser man på fondvinnarna i blandfonder – SEK – Balanserad respektive Aggressiv, så är det tydligt att vinnarfonderna inte uteslutande investerar på Stockholmsbörsen, då avkastningen för kategorisnittet är 0,7 respektive 1,8 procent. Flera har stora delar globalt placerat, vilket har gynnats av de starka uppgångarna där. Tyvärr är det lite som att jämföra äpplen och päron.

De båda lågriskfonderna, Spiltan Räntefond Sverige och Atlant Stability har levererat stabila avkastningar på drygt en halv procent, bättre än sina kategorisnitt under perioden.

Vill du ha koll på vad som händer på fondmarknaden. Prenumerera på mitt nyhetsbrev som kommer en gång i månaden och är helt gratis. Här lägger du upp din kostnadsfria prenumeration på nyhetsbrevet.

Storebrand Global Multifactor A

Senast

4 442,69

1 dag %

−0,19%

1 dag

1 mån

1 år

AMF Aktiefond Europa

Senast

343,64

1 dag %

−2,33%

BGF World Financials A2

Senast

505,57

1 dag %

−6,82%

D&G Småbolag

Senast

1 172,02

1 dag %

−0,31%

Swedbank Robur Access Mix A

Senast

364,30

1 dag %

−0,83%

Carnegie Strategifond A

Senast

2 249,49

1 dag %

−0,77%

Atlant Stability

Senast

1 619,94

1 dag %

0,01%

Spiltan Räntefond Sverige

Senast

146,19

1 dag %

−0,04%

AMF Balansfond

Senast

401,86

1 dag %

−1,67%

Handelskriget

Marknadsöversikt

OMX Stockholm 30

1 DAG %

−1,44%

Senast

2 350,90

1 mån
Loading market data...
Senaste aktieanalyserna på Placera
Senaste aktieanalyserna på Placera
Privatekonomi med Placeras expert
Karolina Palutko Macéus
Karolina Palutko Macéus skriver om allt som har med privatekonomi att göra och hur du kan få mer pengar i plånboken.
AFV
AFV
Är du kund hos Avanza? Just nu kan du få en unik rabatt på Affärsvärlden. Afv har 28 år i rad utsetts till Sveriges bästa affärsmagasin i en undersökning med börs-VD:ar, finanschefer, IR-chefer och aktieproffs.
Annons
Introduce
för börsens små- och medelstora företag.
Annons
Investtech
Här hittar du våra artiklar om teknisk analys i samarbete med Investtech.
Börsen idag
Börsen idag
Här hittar du våra artiklar om börsen idag.