Fonden Simplicity Småbolag Global steg 4,9 procent i januari. På rullande 12 månader har fonden avkastat 35,8 procent. Det framgår av en månadsrapport skriven av fondens förvaltare Anton Kristiansson.

Inledningsvis skriver förvaltarna att 2025 ser ut att bli ett händelserikt år, och januari gav direkt en försmak av detta.

Fonden gynnades under månaden av starka rapporter och höjda rekommendationer. Portfölj- och flygbolaget Skywest överträffade förväntningarna tack vare effektiviseringar och expansion, medan Coway, som bland annat säljer luftrenare, steg kraftigt efter besked om ökade aktieåterköp.

Den amerikanska arbetsmarknaden visade sig starkare än väntat enligt den senaste arbetsmarknadsrapporten, vilket fick både obligationer och aktier att vända ned efter en annars optimistisk start på året.

Marknaden förväntar sig nu två räntesänkningar från den amerikanska centralbanken under året.

Trump tillträdde som USA:s president och inledde sin mandatperiod med en rad presidentorder. Med endast några timmar kvar av månadens handel infördes tariffer mot Kanada och Mexiko, och under den gångna helgen tillkännagavs även kommande åtgärder mot Kina. Både Kanada och Mexiko har aviserat motåtgärder, vilket gör handelspolitiken till en central faktor för marknaden framöver.

Förvaltaren lyfter fram DeepSeek som en av årets största börshändelser, där det avgörande är dess utveckling med billigare och mindre avancerade chip. Detta pressade AI-relaterade aktier då teknikjättarnas miljardinvesteringar ifrågasattes, samtidigt som nyheten ses som positiv för AI-utvecklingen.

Gällande portföljaktiviteten investerade fonden i bland annat Addus, Enact och AlzChem, samt sålde av innehaven Dundee Precious och Centerra Gold i deras helhet.

De största innehaven i fondens portfölj vid månadsskiftet var Adtalem Global Education, Skywest och Kontoor Brands med vikter om 1,3, 1,3 respektive 1,2 procent.

Fonden hade vid månadsskiftet störst exponering mot sektorerna sällanköp, industri och finans.

Leo Luthander
leo.luthander@finwire.se
Nyhetsbyrån Finwire

Läsaren av innehållet kan anta att Finwire har erhållit eller kommer att erhålla betalning för utförandet av finansiella företagstjänster från bolaget. Ersättningen är på förhand avtalad och är inte beroende av innehållet.