Fonden RPM Evolving CTA Fund ER-SEK steg 0,5 procent i december. Under det gångna helåret steg fonden 2,8 procent. Det framgår av en månadsrapport.

Inledningsvis skriver förvaltarna att uppgången främst berodde på vinster i valutor. Trendföljande förvaltare hade en positiv avkastning, medan diversifierade strategier hade en blandad avkastning.

TSMOM, mätt som MDI, var nästan oförändrat under månaden. Vissa trender beskrivs ha vänt kraftigt före julhelgerna, medan andra trender fortsatte utan avbrott till månadens slut.

Amerikanska aktier steg initialt till nya rekordnivåer, men föll sedan efter att den amerikanska centralbanken minskade antalet förväntade räntesänkningar. Obligationsräntor steg ytterligare under månaden till följd av oväntat starka vinster från tekniksektorn, skriver förvaltarna.

Vidare fortsatte den amerikanska dollarn att stärkas och inom energisektorn var oljepriserna i stort oförändrade.

Gällande råvaror steg priserna kaffe och kakao till rekordnivåer, vilket kan förklaras av oro för det globala utbudet. Samtidigt föll priset på sojabönor rasade till den lägsta nivån på fyra år efter gynnsamma väderförhållanden i Sydamerika.

Fonden hade vid månadsskiftet störst exponering mot valutor och övriga råvaror med en portföljvikt på 27 procent vardera.

Under månaden bidrog en kort position i den japanska yenen mest positivt till fondens avkastning, medan kortpositionen i naturgas bidrog mest negativt.

Fonden hade under 2024 en årlig volatilitet på 14,0 procent samt ett största ackumulerat värdefall på 24,9 procent.

Fondens CTA-allokering vid månadsskiftet uppges nedan:

Trendföljare - 41 procent av portföljen

Kortsiktiga CTA - 35 procent av portföljen

Fundamentala CTA - 18 procent av portföljen

VIX - 6 procent av portföljen

Leo Luthander
leo.luthander@finwire.se
Nyhetsbyrån Finwire

Läsaren av innehållet kan anta att Finwire har erhållit eller kommer att erhålla betalning för utförandet av finansiella företagstjänster från bolaget. Ersättningen är på förhand avtalad och är inte beroende av innehållet.